斯派尔公司宣布发行2000万美元的次级次级票据，以赎回优先股。

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斯派尔公司正在进行重大资本结构调整，通过发行 2086 年到期的 6.375% 次级次级债券，总额为 20 亿美元（最高可达 23 亿美元，包括超额配售）。该公司将主要使用募集资金来赎回 25 亿美元的优先股 A。这种调整将优先股替换为次级次级债务，这可能是公司优化资本结构的战略决策，利用利息支出可抵扣性与非抵扣优先股股息相比。该债券具有利息延迟选项，最高可达 10 年，提供斯派尔公司相当大的财务灵活性，尽管这也会为债券持有人带来更高的风险-profile。这次发行是公司收购彼得蒙特自然气公司的田纳西业务的更广泛融资策略的一部分，证明了其在实现未来的增长方面的重要性。

check_boxKey Events

• 子公司债券发行

  斯派尔公司（Spire Inc.）正在发行 6.375% 次级次级债券总额为 2.0 亿美元，到期日为 2086 年，同时提供增发选择额外发行 0.3 亿美元，使其最大发行额达到 2.3 亿美元。

• 优先股回购

  发行所获得的净收益将用于赎回所有优先股 B 类（5.90% 的累积可赎回无期限优先股），其总计 $2500 万的清算优先权。

• 资本结构优化

  本次交易标志着公司从优先股转向次级次级债务，通过可抵扣的利息支付来优化公司的资本结构。

• 利息延迟选择权

  该附注中包含了给Spire公司延迟利息支付的选择，延迟期限最长为40个连续季度（10年），为公司提供了显著的财务灵活性。

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斯派尔公司正在进行重大资本结构调整，通过发行价值 20 亿美元（超过配售的 23 亿美元）6.375% 次级次级债券，到 2086 年到期。Proceeds 的主要用途是赎回 25 亿美元的优先股 A。这种举措将优先股替换为次级次级债务，这可能是优化公司资本结构的一种战略决策，利用利息支出可抵扣性与非抵扣优先股股息相比。债券具有利息延迟选项，最高可延迟 10 年，提供斯派尔公司很大的财务灵活性，尽管这种特征也会为债券持有人带来更高的风险。该发行是公司 объем 248 亿美元收购派蒙特自然气公司的田纳西业务的更广泛融资策略的一部分，突出了其在推动未来增长方面的重要性。