H2O America bewertet sein Aktienangebot in Hoehe von 609,5 Mio. US-Dollar bei 53,00 US-Dollar, uebertrifft vorherige Schätzungen
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H2O America hat sein oeffentliches Angebot von 11,5 Millionen Stammaktien zu je 53,00 US-Dollar bewertet und damit etwa 609,5 Millionen US-Dollar eingesammelt. Dieses Angebot folgt der Ankündigung des Unternehmens über ein vorgeschlagenes Angebot in Höhe von 550 Millionen US-Dollar am 2. März und einer anschließenden 424B5-Einreichung, mit der bestätigt wurde, dass sie mit der Kapitalerhöhung fortfuhren, um den Erwerb von Quad zu finanzieren. Die endgültige Angebotsgröße von 609,5 Millionen US-Dollar ist wesentlich größer als die zuvor angegebene Summe von 550 Millionen US-Dollar und stellt eine erhebliche Verwässerung für die bestehenden Aktionäre dar, etwa 31 % der aktuellen Marktkapitalisierung des Unternehmens. Obwohl das Kapital eine Finanzierung für strategische Akquisitionen und vorgeschriebene PFAS-Ausgaben bietet, wie in dem aktuellen 10-K detailliert, ist die erhöhte Verwässerung ein bemerkenswerter Negativfaktor für die Aktie. Trader werden die Reaktion des Marktes auf die größer als erwartete Kapitalerhöhung und die Umsetzung des Unternehmens seiner strategischen Initiativen beobachten.
Zum Zeitpunkt dieser Meldung wurde HTO bei 52,87 $ gehandelt an der NASDAQ im Sektor Industrial Applications And Services, bei einer Marktkapitalisierung von rund 2 Mrd. $. Die 52-Wochen-Handelsspanne lag zwischen 43,75 $ und 57,17 $. Diese Nachricht wurde mit negativer Marktstimmung und einem Wichtigkeitsscore von 9 von 10 bewertet. Quelle: Dow Jones Newswires.