ज़ीबाओ टेक्नोलॉजी ने अत्यधिक विलेय रूपांतरित नोट वित्तपोषण में 6.67 मिलियन डॉलर तक सुरक्षित किया

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ज़ीबाओ टेक्नोलॉजी इंक ने वरिष्ठ सुरक्षित रूपांतरित नोट जारी करने के लिए एक प्रतिभूति खरीद समझौते में प्रवेश किया है, जिसकी मूल राशि 6,666,667 डॉलर है, जिसमें प्रारंभिक प्राप्ति 3,000,000 डॉलर है। जबकि यह पूंजी अंतर्वाह कंपनी के संचालन के लिए महत्वपूर्ण है, शर्तें मौजूदा शेयरधारकों के लिए अत्यधिक विलेय हैं। नोट्स में एक परिवर्तनीय रूपांतरण मूल्य है, जो बाजार मूल्य के एक महत्वपूर्ण छूट पर रूपांतरण की अनुमति देता है, जिसकी मंजिल मूल्य 0.30 डॉलर है। यह संरचना, 10% मूल जारी छूट और 7.5% प्लेसमेंट एजेंट शुल्क के साथ जोड़ी, पूंजी की एक महत्वपूर्ण आवश्यकता को दर्शाती है और इक्विटी धारकों के लिए एक उच्च लागत पर आती है। नोट्स की वरिष्ठ सुरक्षित प्रकृति एक तरलीकरण परिदृश्य में मौजूदा इक्विटी के ऊपर नए ऋण को आगे बढ़ाती है।

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• रूपांतरित नोट ऑफरिंग

  कंपनी ने वरिष्ठ सुरक्षित रूपांतरित नोटों के लिए 6,666,667 डॉलर तक के प्रतिभूति खरीद समझौते में प्रवेश किया, जिसमें प्रारंभिक समापन 3,333,333 डॉलर के मूल के लिए 3,000,000 डॉलर नकद था।

• अत्यधिक विलेय शर्तें

  नोट्स को प्रारंभिक मूल्य 0.87 डॉलर पर रूपांतरित किया जा सकता है, लेकिन दस व्यापारिक दिनों में निम्नतम VWAP के 92% और 0.87 डॉलर के निचले मूल्य को समायोजित किया जा सकता है, जिसमें 0.30 डॉलर का मंजिल मूल्य है, जो महत्वपूर्ण संभावित विलयन को दर्शाता है।

• वरिष्ठ सुरक्षित ऋण

  नोट्स सभी वर्तमान और भविष्य के ऋण (अपवादों के साथ) के वरिष्ठ हैं और एक जमा खाते और अमेरिकी संपत्ति पर एक लियन द्वारा सुरक्षित हैं, जो नोटधारक को प्राथमिकता देते हैं।

• उच्च वित्तपोषण लागत

  कंपनी ने नोट्स पर 10% मूल जारी छूट का सामना किया और प्लेसमेंट एजेंट, आर.एफ. लैफर्टी एंड कंपनी, इंक को 7.5% नकद शुल्क का भुगतान करेगी, साथ ही 25,000 डॉलर तक कानूनी शुल्क।

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ज़ीबाओ टेक्नोलॉजी इंक ने वरिष्ठ सुरक्षित रूपांतरित नोट जारी करने के लिए एक प्रतिभूति खरीद समझौते में प्रवेश किया है, जिसकी मूल राशि 6,666,667 डॉलर है, जिसमें प्रारंभिक प्राप्ति 3,000,000 डॉलर है। जबकि यह पूंजी अंतर्वाह कंपनी के संचालन के लिए महत्वपूर्ण है, शर्तें मौजूदा शेयरधारकों के लिए अत्यधिक विलेय हैं। नोट्स में एक परिवर्तनीय रूपांतरण मूल्य है, जो बाजार मूल्य के एक महत्वपूर्ण छूट पर रूपांतरण की अनुमति देता है, जिसकी मंजिल मूल्य 0.30 डॉलर है। यह संरचना, 10% मूल जारी छूट और 7.5% प्लेसमेंट एजेंट शुल्क के साथ जोड़ी, पूंजी की एक महत्वपूर्ण आवश्यकता को दर्शाती है और इक्विटी धारकों के लिए एक उच्च लागत पर आती है। नोट्स की वरिष्ठ सुरक्षित प्रकृति एक तरलीकरण परिदृश्य में मौजूदा इक्विटी के ऊपर नए ऋण को आगे बढ़ाती है।