एसपीएसी ने जनरल फ्यूजन के साथ विलय के लिए संशोधित फाइलिंग की, विस्तार से बताया डिल्यूटिव पीआईपीई वित्तपोषण और अर्नआउट शेयर्स

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यह संशोधित एफ-4 फाइलिंग स्प्रिंग वैली एक्विज़िशन कॉर्प। III के एसपीएसी विलय के बारे में महत्वपूर्ण अद्यतन प्रदान करती है। जनरल फ्यूजन, एक प्री-रेवेन्यू फ्यूजन ऊर्जा कंपनी के साथ। जबकि 108 मिलियन डॉलर से अधिक के पीआईपीई वित्तपोषण को सुरक्षित करना जनरल फ्यूजन की पूंजी आवश्यकताओं के लिए महत्वपूर्ण है, शर्तें मौजूदा स्प्रिंग वैली सार्वजनिक शेयरधारकों के लिए अत्यधिक विलायक हैं। पीआईपीई इकाइयों का मूल्य वर्तमान स्टॉक मूल्य पर छूट पर निर्धारित किया जाता है, और परिवर्तनीय पREFERRED शेयरों में संभावित रूपांतरण मूल्य समायोजन $5.00 तक नीचे की ओर है, जो वर्तमान व्यापार मूल्य से काफी नीचे है। इसके अलावा, महत्वपूर्ण अर्नआउट शेयर और प्रोत्साहन योजना शेयर मालिकाना हक को और अधिक विलायक बना सकते हैं। स्टॉक अपने 52-सप्ताह के निचले स्तर के पास कारोबार कर रहा है, और प्रायोजक का महत्वपूर्ण वित्तीय हित विलय को पूरा करने में है, विलायक शर्तों के बावजूद, एक संभावित हितों के टकराव को दर्शाता है। निवेशकों को दीर्घकालिक विलायन और लक्ष्य कंपनी के पूर्व-व्यावसायिक चरण पर ध्यान से विचार करना चाहिए।

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• एसपीएसी विलय जनरल फ्यूजन के साथ आगे बढ़ रहा है

  स्प्रिंग वैली एक्विज़िशन कॉर्प। III ने जनरल फ्यूजन इंक के साथ व्यावसायिक संयोजन के लिए अपने एफ-4 पंजीकरण बयान में संशोधन संख्या 2 दायर की, जो एक प्री-रेवेन्यू फ्यूजन ऊर्जा कंपनी है।

• विलायक पीआईपीई वित्तपोषण सुरक्षित

  पीआईपीई निवेशकों ने कुल मिलाकर 10,556,373 इकाइयों को $10.20 प्रति इकाई पर खरीदने के लिए सहमति व्यक्त की है, जो 108 मिलियन डॉलर से अधिक है। प्रत्येक इकाई में एक परिवर्तनीय पREFERRED शेयर और एक वारंट शामिल है, जिसमें परिवर्तनीय पREFERRED शेयर भविष्य के वीडब्ल्यूपी के आधार पर $5.00 तक की समायोजन मूल्य नीचे की ओर समायोजित हो सकते हैं।

• महत्वपूर्ण शेयरधारक विलायन की उम्मीद है

  विलय मौजूदा स्प्रिंग वैली सार्वजनिक शेयरधारकों के लिए तुरंत विलायन का परिणाम होगा। इसके अलावा, जनरल फ्यूजन सुरक्षा धारकों के लिए 13.5 मिलियन अर्नआउट शेयर और प्रायोजक के लिए 1 मिलियन, साथ ही साथ 19.3 मिलियन शेयर एक नई प्रोत्साहन योजना के तहत, महत्वपूर्ण संभावित भविष्य विलायन का प्रतिनिधित्व करते हैं।

• बोर्ड विलय की सिफारिश करता है हितों के टकराव के बावजूद

  स्प्रिंग वैली बोर्ड ने सर्वसम्मति से व्यावसायिक संयोजन की सिफारिश की है, इसके बावजूद कि प्रायोजक और प्रबंधन के पास सार्वजनिक शेयरधारकों से अलग वित्तीय हित हैं, जिसमें एक नाममात्र कीमत पर प्राप्त संस्थापक शेयर शामिल हैं जो विलय विफल होने पर व्यर्थ हो जाएंगे।

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यह संशोधित एफ-4 फाइलिंग स्प्रिंग वैली एक्विज़िशन कॉर्प। III के एसपीएसी विलय के बारे में महत्वपूर्ण अद्यतन प्रदान करती है। जनरल फ्यूजन, एक प्री-रेवेन्यू फ्यूजन ऊर्जा कंपनी के साथ। जबकि 108 मिलियन डॉलर से अधिक के पीआईपीई वित्तपोषण को सुरक्षित करना जनरल फ्यूजन की पूंजी आवश्यकताओं के लिए महत्वपूर्ण है, शर्तें मौजूदा स्प्रिंग वैली सार्वजनिक शेयरधारकों के लिए अत्यधिक विलायक हैं। पीआईपीई इकाइयों का मूल्य वर्तमान स्टॉक मूल्य पर छूट पर निर्धारित किया जाता है, और परिवर्तनीय पREFERRED शेयरों में संभावित रूपांतरण मूल्य समायोजन $5.00 तक नीचे की ओर है, जो वर्तमान व्यापार मूल्य से काफी नीचे है। इसके अलावा, महत्वपूर्ण अर्नआउट शेयर और प्रोत्साहन योजना शेयर मालिकाना हक को और अधिक विलायक बना सकते हैं। स्टॉक अपने 52-सप्ताह के निचले स्तर के पास कारोबार कर रहा है, और प्रायोजक का महत्वपूर्ण वित्तीय हित विलय को पूरा करने में है, विलायक शर्तों के बावजूद, एक संभावित हितों के टकराव को दर्शाता है। निवेशकों को दीर्घकालिक विलायन और लक्ष्य कंपनी के पूर्व-व्यावसायिक चरण पर ध्यान से विचार करना चाहिए।