Graham Acquiert FlackTek pour 35M$, Étend ses Activités dans le Traitement de Matériaux Avancés

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L'acquisition de FlackTek par Graham Corporation constitue un mouvement stratégique important, établissant une troisième plateforme principale dans le mélange avancé et le traitement des matériaux. Cela étend le portefeuille de produits ingénierés critiques de la mission de l'entreprise, en exploitant les marchés existants tels que la Défense, l'Énergie et le Traitement, ainsi que l'Espace, tout en ouvrant de nouveaux sous-marchés tels que les batteries et les semi-conducteurs. L'achat initial de 35 millions de dollars, avec un potentiel de 25 millions de dollars en earnout, constitue un investissement important pour Graham. L'augmentation concomitante de la facilité de crédit rotatif à 80 millions de dollars offre une flexibilité financière suffisante pour financer la partie en espèces de l'acquisition et soutenir les initiatives de croissance future, en maintenant un ratio de levier pro forma gérable d'environ 1,2x. Cette acquisition devrait améliorer la croissance à long terme grâce à la technologie perturbatrice et aux flux de revenus récurrents provenant des consommables et des opportunités de marché après-vente.

check_boxEvenements cles

• Acquisition Stratégique Terminée

  Graham Corporation a acquis FlackTek Manufacturing, LLC et FlackTek Sales, LLC pour un prix d'achat initial de 35 millions de dollars, composé de 85% d'espèces et de 15% d'actions ordinaires de Graham (75 818 actions). L'accord inclut un earnout potentiel de 25 millions de dollars supplémentaires sur quatre ans, basé sur des objectifs de performance.

• Nouvelle Plateforme Principale Établie

  L'acquisition établit le mélange avancé et le traitement des matériaux comme une troisième plateforme principale, complétant les technologies existantes de Graham en matière de vide, de transfert de chaleur et de turbomachines. Cela étend les offres de l'entreprise sur les marchés de la Défense, de l'Énergie et du Traitement, ainsi que de l'Espace, et introduit de nouveaux sous-marchés tels que les batteries et les semi-conducteurs.

• Facilité de Crédit Étendue

  Dans le cadre de l'acquisition, Graham a modifié son accord de crédit avec Wells Fargo, augmentant sa limite de crédit rotatif de 50,0 millions de dollars à 80,0 millions de dollars. Cela offre une flexibilité financière et une liquidité améliorées pour soutenir l'acquisition et les initiatives de croissance future, avec un ratio de levier pro forma d'environ 1,2x.

auto_awesomeAnalyse

L'acquisition de FlackTek par Graham Corporation constitue un mouvement stratégique important, établissant une troisième plateforme principale dans le mélange avancé et le traitement des matériaux. Cela étend le portefeuille de produits ingénierés critiques de la mission de l'entreprise, en exploitant les marchés existants tels que la Défense, l'Énergie et le Traitement, ainsi que l'Espace, tout en ouvrant de nouveaux sous-marchés tels que les batteries et les semi-conducteurs. L'achat initial de 35 millions de dollars, avec un potentiel de 25 millions de dollars en earnout, constitue un investissement important pour Graham. L'augmentation concomitante de la facilité de crédit rotatif à 80 millions de dollars offre une flexibilité financière suffisante pour financer la partie en espèces de l'acquisition et soutenir les initiatives de croissance future, en maintenant un ratio de levier pro forma gérable d'environ 1,2x. Cette acquisition devrait améliorer la croissance à long terme grâce à la technologie perturbatrice et aux flux de revenus récurrents provenant des consommables et des opportunités de marché après-vente.