StoneCo تقرير عن نمو مالي قوي في 2025، ويعلن عن توزيع أرباح استثنائي بقيمة 3.08 مليار ريال ويكمل تصفية الأعمال البرمجية

summarizeSummary

قدمت شركة StoneCo Ltd. نتائج مالية قوية للعام المالي 2025، وشهدت نمواً كبيراً في الإيرادات والدخل الصافي والمقاييس التشغيلية الرئيسية. يبدو أن التركيز الاستراتيجي للشركة على الخدمات المالية، بعد تصفية أعمالها البرمجية، يعطي نتائج إيجابية. ويؤكد توزيع الأرباح النقدي الاستثنائي الكبير وبرامج استرداد الأسهم الجارية على التزامها بإعادة رأس المال للمساهمين. ومع ذلك، يجب على المستثمرين ملاحظة زيادة القروض غير العائدة (NPLs) وتناقص نسبة التغطية داخل محفظة الائتمان المتوسعة بسرعة، مما يشير إلى زيادة محتملة في مخاطر الائتمان التي تتطلب مراقبة وثيقة. وأشارت الشركة أيضاً إلى تأثير القوانين الجديدة للضرائب في البرازيل، والتي يمكن أن تزيد من عبء الضرائب في الفترات المستقبلية.

check_boxKey Events

• أداء مالي قوي في 2025

  نما الإيراد الإجمالي ودخل العمليات المستمرة بنسبة 17.5% إلى 14,153.8 مليون ريال، مع زيادة الدخل الصافي من العمليات المستمرة بنسبة 17.6% إلى 2,377.1 مليون ريال. كما ارتفع الدخل الصافي المعدل بنسبة 17.5% إلى 2,477.2 مليون ريال.

• إعادة رأس المال الكبيرة للمساهمين

  وافق المجلس على توزيع أرباح नकدي استثنائي بقيمة 2.53 دولار أمريكي للسهم، بإجمالي تقريبي يبلغ 3.08 مليار ريال، بعد بيع Linx. بالإضافة إلى ذلك، استردت الشركة 2,987.0 مليون ريال من أسهمها من الفئة أ المشتركة في 2025، مما أدى إلى تقليل الأسهم القائمة بنسبة 40.3 مليون سهم، ووافقت على برنامج استرداد جديد بقيمة 2.0 مليار ريال في ديسمبر 2025.

• النمو التشغيلي والتصفية الاستراتيجية

  زاد حجم الدفع الإجمالي (TPV) بنسبة 8.7% إلى 560.9 مليار ريال، ونما عدد العملاء النشطين في الدفع بنسبة 15.1% إلى 4.8 مليون. أكملت الشركة تصفية أعمالها البرمجية في فبراير 2026 مقابل 3,272.2 مليون ريال، مما سهم في تركيزها على الخدمات المالية.

• الزيادة في مخاطر الائتمان في المحفظة المتوسعة

  توسعت محفظة الائتمان بشكل كبير بنسبة 134.9% إلى 2,836.3 مليون ريال. ومع ذلك، زادت القروض غير العائدة (NPL) من 15-90 يوماً إلى 4.43% (من 2.47% في 2024) والقروض غير العائدة لمدة تزيد على 90 يوماً إلى 5.21% (من 3.61% في 2024)، في حين انخفضت نسبة التغطية على القروض غير العائدة لمدة تزيد على 90 يوماً إلى 264% (من 331% في 2024).

auto_awesomeAnalysis

قدمت شركة StoneCo Ltd. نتائج مالية قوية للعام المالي 2025، وشهدت نمواً كبيراً في الإيرادات والدخل الصافي والمقاييس التشغيلية الرئيسية. يبدو أن التركيز الاستراتيجي للشركة على الخدمات المالية، بعد تصفية أعمالها البرمجية، يعطي نتائج إيجابية. ويؤكد توزيع الأرباح النقدي الاستثنائي الكبير وبرامج استرداد الأسهم الجارية على التزامها بإعادة رأس المال للمساهمين. ومع ذلك، يجب على المستثمرين ملاحظة زيادة القروض غير العائدة (NPLs) وتناقص نسبة التغطية داخل محفظة الائتمان المتوسعة بسرعة، مما يشير إلى زيادة محتملة في مخاطر الائتمان التي تتطلب مراقبة وثيقة. وأشارت الشركة أيضاً إلى تأثير القوانين الجديدة للضرائب في البرازيل، والتي يمكن أن تزيد من عبء الضرائب في الفترات المستقبلية.